Как торговать на Московской бирже физическому лицу-конкретные шаги начинающему трейдеру

Кто такой брокер

Деятельность на бирже строго регламентирована и к ней допускаются только лицензированные участники:

• брокеры;
• дилеры;
• регистраторы;
• депозитарии;
• расчетные и клиринговые палаты.

Каждый из элементов системы занимает свое место в торгах и является юридическим лицом.

Дилеры осуществляют операции за свой счет и в своих интересах, а это требует наличия персонала с высокой квалификацией, потому что торговля на бирже сопряжена с высокими рисками. Регистраторы (или реестродержатели) осуществляют регулярный учет владельцев ценных бумаг в интересах эмитента. Депозитарии работают по другую сторону торгов и учитывают права собственности на ценные бумаги от лица акционеров. Расчетные и клиринговые центры занимаются денежными операциями: снятие, перевод, блокировка.

Особое место занимают брокеры – еще одни профессиональные участники процесса торговли. Функции брокера в биржевой торговле во многом схожи с классическим определением данного вида деятельности, которое заключается в осуществлении посредничества между продавцом и покупателем.

Обычный инвестор не может быть допущен к торгам на бирже, потому что она предъявляет специальные требования к своим участникам для корректного функционирования всей системы: без сбоев, провалов рынка и других негативных факторов, которые возможны при свободном доступе.

Именно с брокером заключает договор трейдер, чтобы войти на рынок. Сам инвестор допущен так и не будет, но по условиям брокерского обслуживания все необходимые операции по покупке и продаже ценных бумаг будут осуществляться брокером от лица инвестора. В свою очередь, брокер и биржа будут брать комиссию за каждую сделку.

Еще одним необходимым условием для осуществления торговли является наличие торгового терминала, где трейдер создает свои заявки. Терминал также предоставляется брокером, а при отсутствии доступа к интернету брокер может зарегистрировать заявку через телефон – это исторический метод. В качестве клиентов могут выступать физические и юридические лица.

Обязанности

Служебных обязанностей у брокера достаточно много. Их количество примерно одинаковое в каждой сфере деятельности. «Легких» направлений нет.

Среднестатистический брокер должен:

1. Приобретать и продавать партиями товары на аукционах, рынках наличных или срочных товаров.
2. Совершать сделки купли-продажи ценных бумаг, иностранной валюты и услуг коммерческого характера, касающихся кредитов, оформления трудовых договоров и контрактов, транспортных перевозок, операций с недвижимостью и так далее.
3. Налаживать связи между покупателем и продавцом товара, клиентом и лицом, которое оказывает необходимые заказчику услуги.
4. Отвечать за своевременность и обеспечивать максимальную выгоду продажи либо покупки товара, оформления договора на оказание определенного рода услуг.
5. Заниматься изучением внешней и внутренней рыночной конъюнктуры, надежности ценных бумаг, требований обеих сторон сделки к процессу приобретения или продажи товаров, предоставления различных услуг, оформления биржевых сделок (кредитных и валютных), имеющих различия по уровню доверия.
6. Посещать аукционные торги, предоставлять всю нужную информацию при подготовке каталогов, своевременно ставить цену товара и отмечать ее изменения, а также сумму сделки – все это делать от имени клиента.
7. Вести переговоры о приобретении и продаже тех товаров, которые так и не были реализованы на аукционе.
8. Заниматься организацией доставки товара, определять ее стоимость и оформлять специальные документы для последующего взимания компенсации транспортных расходов с клиента.
9. Выполнять операции расчетно-аналитического характера, регистрировать и оформлять биржевые документы.
10. Оказывать клиентам консультационные услуги по тем вопросам, которые входят в сферу компетенции.
11. Руководить агентами, находящимися в подчинении.

Как стать брокером

Профессиональное участие в торгах подразумевает соответствующее лицензирование. Стать брокером возможно лишь с получением необходимой лицензии у Центрального банка РФ. Брокером может стать только юридическое лицо, которому требуется счет на 5 миллионов рублей и пройденный курс обучения с последующим лицензированием.

На самой бирже уже происходит регистрация брокера и последующий анализ его деятельности. На сайтах биржи списки официально зарегистрированных брокеров находятся в общем доступе, поэтому при заключении договора можно легко проверить достоверность информации и квалификацию брокерской компании.

Вузовских образовательных программ по брокерскому направлению в России в настоящее время нет, поэтому данный вид деятельности выбирают представители, получившие образование в таких общих сферах как финансы, экономика, математические науки, банковское дело.

Недостаток узкоспециализированных знаний компенсируется на специальных дополнительных курсах при крупных компаниях и в процессе получения лицензии. При отсутствии полноценного доступа к биржевым торгам мелкие брокеры зачастую заключают договоры субподряда с более крупными игроками.

Лицензионная версия

Официально бить себя пяткой в грудь, называя гордо брокером, можно только после ряда шагов.

Итак:

— Регистрируемся как юридическое лицо или индивидуальный предприниматель. Для новичков больше подойдет ИП, однако если планируете сделать это делом своей жизни, то лучше сразу оформляйте ООО, чтобы потом не пришлось заниматься переорганизацией.

— Регистрируемся в налоговой службе.

— Открываем счет или используем уже существующий, пополняя его до планки в 5 000 000 рублей. Вы будете совершать операции с чужими деньгами, поэтому эти средства — что-то типа гарантийного талона для клиентов.

— Проходим обучение. Соответствующие факультеты, такие как, например, «экономика», «финансовый менеджмент», есть как в вузах, так и в ссузах. Еще один вариант — официальные курсы, которые проводит компания, имеющая соответствующую лицензию, а значит, гарантирующая вам удостоверение.

Длятся курсы в среднем от недели до нескольких месяцев в зависимости от ваших базовых знаний и программы семинаров, их цена варьируется от 5 000 до 20 000 рублей. Есть вариант дистанционной формы обучения. Пройти их нужно отнюдь не для галочки и бумаги об окончании, ибо в итоге нужно сдать государственный экзамен.

Экзамен на брокера состоит из двух этапов.

1. Первый, базовый. Сдав его, вы не получаете аттестат ФСФР (Федеральной службы по финансовым рынкам), а лишь допускаетесь на следующий уровень — к сдаче специализированного экзамена.
2. Существует семь степеней брокерских аттестатов, наиболее универсальная степень 1.0 (брокерская деятельность, дилерская деятельность, деятельность по управлению ценными бумагами). Получив ее, вы сможете оказывать большинство брокерских услуг.

Экзамены представляют собой двухчасовое тестирование, за каждое нужно заплатить в среднем 2 000 рублей. Для успешной сдачи необходимо набрать 80 баллов из 100. Сдаются экзамены в аккредитованных центрах, располагающихся в Москве, Санкт-Петербурге, Самаре, Екатеринбурге и Тюмени.

Список аккредитованных организаций. Источник — Центробанк

Некоторые центры предлагают выездное или удаленное тестирование, также у ряда организаций существуют партнеры в других регионах страны, имеющие возможность проводить тестирование по определенному графику. Там же, кстати, можно пройти и обучение.

— Получаем лицензию, которую на данный момент выдает Центробанк РФ, точнее — Департамент допуска и прекращения деятельности финансовых организаций. Для получения заветного документа необходимо оформить заявление, собрать пакет документов, оплатить госпошлину в размере 7 500 рублей и ждать до 30 рабочих дней.

Выбор брокера

Перед инвестором открывается широкий список брокеров, оказывающих содействие в торговле. Первое, что нужно проверить при выборе – наличие лицензии, которое можно посмотреть на сайте компании и подтвердить на бирже. Важной составляющей является рейтинг, ведь это показывает качество предоставляемых брокерских услуг. Не лишним будет изучить отзывы о брокере в интернете, финансовую отчетность компании.

Прежде чем подписывать контракт на брокерское обслуживание, необходимо изучить все его нюансы на предмет соответствия разработанной стратегии. Фирмы предлагают множество тарифов для всех видов стратегии:

• комиссия за операции или за их объем;
• кредитное плечо.

Тому, кто собирается торговать на ежедневном уровне, будет не очень выгодно терять процент на комиссию по каждой операции.

Важным пунктом брокерской деятельности является предоставление своим клиентам доступа к торгам. Делается это при помощи торговых терминалов, основные из них:

• Metatrader;
• QUIK.

Мало предоставить доступ, нужно еще и дать необходимые инструкции к использованию, а лучше – обучить. Все это трейдер может сделать и самостоятельно, но куда лучше получить квалифицированную помощь.

Торговые терминалы получили широкое распространение с развитием интернета, а с развитием мобильного сегмента терминалы стало возможно устанавливать не только на стационарные компьютеры, но и на мобильные устройства: смартфоны и планшеты. В случае отсутствия доступа к интернету у трейдера, брокер должен быть доступен с помощью телефонного контакта.

Подводные камни брокерских счетов, которые важно учитывать каждому ⚠

Нередко реклама брокерских компаний утверждает, что, воспользовавшись их услугами, можно очень быстро разбогатеть. В подобных роликах демонстрируются успешные люди, которые без особых проблем в короткие сроки получают огромные деньги. Однако в подобной рекламе не упоминается о том, какие риски таит в себе сотрудничество с брокерами.

Основные подводные камни работы с брокерскими счетами, о которых важно знать:

1. Существенную часть дохода брокера составляет комиссия. Поэтому всеми правдами и неправдами такие компании побуждают клиентов совершать как можно больше транзакций, что в итоге приведёт к росту↑ дохода брокера;
2. Клиентам, которые не знают, какой актив предпочесть, брокерские компании предлагают использовать платную аналитику. Это помогает им увеличить↑ собственный доход;
3. Большинство профессионалов сходятся во мнении, что для получения стабильно высокой прибыли следует использовать долгосрочное инвестирование. При этом важно максимально диверсифицировать формируемый портфель;
4. Некорректно использовать технический анализ, надеясь, что он поможет понять, куда дальше будет двигаться стоимость финансового инструмента. На самом деле такие методы позволяют только определить наиболее подходящий момент для входа на рынок и выхода из него;
5. На финансовом рынке действует немало мошенников, которые выдают себя за брокерские компании. С этой целью они даже размещают на своих сайтах поддельные лицензии. Такие компании предлагают открыть брокерский счёт, несмотря на то, что они не вправе осуществлять брокерскую деятельность. Основной их целью является присвоение денежных средств наивных граждан. Чтобы избежать негативных последствий, стоит проверить подлинность лицензии на сайте контролирующих органов.

Реальность подтверждает, что брокерские компании в первую очередь заинтересованы в привлечении клиентов и их денежных средств. Для них важно, чтобы владельцы счетов проводили максимальное количество транзакций. Объясняется это просто: доход брокеров складывается за счёт комиссий, выплачиваемых им клиентами.

Как торговать на бирже

Все операции по покупке и продаже брокер осуществляет только по поручению клиента и за его счет. В России сформировались несколько иные взаимоотношения между брокерской компанией и трейдерами, чем в развитых капиталистических странах. Там брокер ограничивается лишь своей прямой посреднической функцией и не производит аналитику для клиента.

В России же фирмы оказывают более широкий спектр услуг. При выборе крупных компаний у инвестора есть возможность полностью передать торговлю в руки брокера, а самому лишь выбрать стандартную стратегию из предложенных.

Получается, что в России брокерские фирмы больше ориентируются на своих клиентов. Связано это, прежде всего, с низким уровнем финансовой грамотности у населения, который постепенно повышается после отхода от социалистического строя.

Ведущие игроки предлагают не только выбор стратегии, но и проводят огромную работу с трейдерами по их обучению с помощью семинаров, вебинаров. Брокеры крайне заинтересованы в успешной торговле своих клиентов, потому что от этого и зависит их прибыль.

Указанные обстоятельства дополнительно подчеркивают важность правильного выбора посреднической компании, ведь при низком уровне квалификации и результаты торгов вряд ли будут положительными.

Несмотря на значительную аналитическую работу, основная сфера деятельности – операционная. Клиенты в первую очередь ожидают корректного выполнения основных посреднических функций:

• выполнение поручений;
• правильное ведение отчетов;
• подсчет налогов.

Для начала торгов клиент должен выполнить ряд действий, закрепляющих взаимоотношения с брокером:

1. Заключение договора на брокерское обслуживание.
2. Открытие счета.
3. Установка торгового терминала.

В дальнейшем уже происходит непосредственно торговля: трейдер дает поручения через торговую систему и заявки поступают на биржу. Важным качеством брокера на этапе торговли является предоставление маржинального плеча, то есть заемной суммы для осуществления сделки. Размер плеча увеличивается вместе с повышением уровня инвестора, а наибольшее плечо имеют квалифицированные инвесторы, соответствующие ряду условий.

На похожем принципе основано открытие позиции «шорт». Оно заключается в том, что трейдер продает определенные акции перед падением их стоимости, а после падения выкупает их обратно, зарабатывая на разнице в цене. Продать акции при их отсутствии на балансе у трейдера возможно только с помощью брокера, который за своей счет покупает их и предоставляет своему клиенту. Выкупив их обратно по более низкой стоимости, инвестор возвращает акции брокеру, оставляя себе вырученные средства.

Выгода брокера заключается в установленной комиссии, но в ответ брокер всячески содействует успешной торговле. Удобно, что посредники берут на себя заботы по оформлению и удержанию налогов на прибыль с продажи акций. При оформлении вычета брокер предоставит все необходимые подтверждающие документы. Как и на любом другом рынке услуг, потребитель имеет право расторжения договора и оформления с другим брокером.

Стажировка и самообразование

Как и многие другие компании, брокерские фирмы всегда находятся в поиске толковых специалистов, поэтому часто берут на практику студентов и выпускников. Упускать такую возможность нельзя. Стажировка предоставляет хорошую возможность посмотреть на работу брокера изнутри. А при самом лучшем раскладе – получить работу в этой фирме.

Самообразование – важный момент во всех профессиях. Финансовая сфера быстро меняется. Брокер должен знать обо всех тенденциях в этой отрасли. Но одних знаний мало. Хороший специалист умеет применить их на практике. Профессиональный брокер должен уметь анализировать, принимать нестандартные решения и видеть перспективы. Он всегда развивается и работает над собой.